Του Νίκου Κωτσικόπουλου
Σε έντονη πτωτική πορεία βρίσκονται τώρα τα επιτόκια σε όλη την Ευρώπη και στην Ελλάδα και ευνοούν τους δανειολήπτες και όχι τους καταθέτες, όπως δηλαδή κατευθύνει η ΕΚΤ τις οικονομίες, για να ενισχύσει την ανάπτυξη στην Ευρωζώνη. Με την πολιτική της, θέλει ουσιαστικά να “διώξει” τα χρήματα από τη λίμνη των καταθέσεων για να κινηθούν προς επενδύσεις και δανεισμό επιχειρήσεων και νοικοκυριών, ώστε να ενισχύσουν την ανάπτυξη.
Μετά την πρόσφατη μείωση των επιτοκίων ΕΚΤ στις 30 Ιανουαρίου στο 2,75%, το Euribor τριμήνου (δηλαδή το διατραπεζικό επιτόκιο μεταξύ τραπεζών για δανεισμό), υποχώρησε από την περασμένη Παρασκευή στο 2,527%. Την ίδια στιγμή τα επιτόκια της ΕΚΤ είναι 2,75% για αποδοχή καταθέσεων από τράπεζες, 2,90% για δάνεια σε τράπεζες με δημοπρασίες σταθερού επιτοκίου και 3,15% για διευκόλυνση οριακής χρηματοδότησης.
Υπάρχει ήδη μεγάλη απόκλιση προς τα κάτω στα επιτόκια της αγοράς και προεξόφληση νέας μείωσης των επιτοκίων στο επόμενο διάστημα. Το τρίμηνο επιτόκιο- πιλότος στη διατραπεζική αγορά, είναι ήδη κάτω από το 2,53% και πιέζει για διάθεση φθηνών δανείων στην Ευρώπη.
Καθώς το Euribor τριμήνου είναι η βάση σχεδόν για όλα τα δάνεια με κυμαινόμενο επιτόκιο στην Ελλάδα, από στεγαστικά και καταναλωτικά, μέχρι επιχειρηματικά και επαγγελματικά δάνεια, ανοίγει παράθυρο ευκαιρίας για τους δανειολήπτες:
Παράθυρο ευκαιρίας για δανειολήπτες
-Αυτοί που έχουν ήδη πάρει δάνεια με κυμαινόμενα επιτόκια και είναι περισσότεροι από το 90% των δανειοληπτών σε όλες τις κατηγορίες δανείων, θα δουν τα επιτόκιά τους να μειώνονται περαιτέρω. Ήδη οι μειώσεις έχουν ξεκινήσει και αρχίζουν και γίνονται αντιληπτές.
Τα μέσα επιτόκια Δεκεμβρίου των τραπεζών που μέτρησε η ΤτΕ και δεν έχουν προλάβει καθόλου την τελευταία μείωση της ΕΚΤ τον Ιανουάριο, κατέγραψαν μετά βίας την προηγούμενη μείωση στις 12 Δεκεμβρίου, γιατί είχε ισχύ από την ΕΚΤ, στις 18 Δεκεμβρίου. Ωστόσο και πάλι τα στοιχεία της ΤτΕ, έδειξαν μέση πτώση για όλα τα επιτόκια δανείων 0,23% από τον Οκτώβριο και 0,06% ειδικά εντός του Δεκεμβρίου.
-Αυτοί που θέλουν να πάρουν δάνειο τώρα, θα μπορέσουν να πάρουν φθηνότερο. Ήδη με το πρόγραμμα “Σπίτι μου ΙΙ” το μέσο επιτόκιο κινείται γύρω στο 2,20% χάρη στη επιδότηση. Στα επιχειρηματικά δάνεια από το Ταμείο Ανάκαμψης που επιδοτούνται επίσης, τα επιτόκια έχουν υποχωρήσει σημαντικά, ενώ για τις ΜμΕ τρέχουν προγράμματα του ΕΣΠΑ, αλλά και εγγυοδοσίες και δάνεια μηχανισμών με σημαντικές ευκολίες και προνόμια.
Όλα αυτά τα επιτόκια είναι πολύ χαμηλότερα από αυτά που καταγράφει παρακάτω η ΤτΕ. Στα μεγάλα επιχειρηματικά από το RRF το μέσο επιτόκιο είναι 1,7%.Μπορεί να μην καταγράφονται από την ΤτΕ, αλλά υπάρχουν στην αγορά για ανήσυχους επιχειρηματίες μικρούς και μεγάλους που θέλουν να αναπτύξουν τις επιχειρήσεις τους.
-Με τις ανακοινώσεις για το (θεωρητικό) ουδέτερο επιτόκιο της ΕΚΤ -το οποίο ούτε εμποδίζει την ανάπτυξη, ούτε ενισχύει τον πληθωρισμό- και εκτιμάται ότι κινείται μεταξύ 1,75%-2,25% οι αγορές εκτιμούν πλέον, ότι η ΕΚΤ θα οδηγήσει τουλάχιστον στο 2,25% το επιτόκιό της, πριν σκεφτεί αν θα κάνει στάση για να επανεξετάσει την επόμενη κίνηση.
Επιτόκια νοικοκυριών σε Ελλάδα και Ευρώπη
-Τα μεσοσταθμικά επιτόκια σε όλη της Ευρώπη για στεγαστικά δάνεια υποχώρησαν το Δεκέμβριο κατά 0,08% σε 3,39%. Στην Ελλάδα υποχώρησαν 0,39% σε 3,59%. Είναι μέσα επιτόκια και σταθμίζουν τα ποσά των δανείων, για να προκύψουν οι μέσες τιμές.
-Τα επιτόκια για καταναλωτικά δάνεια παρέμειναν ακριβά στην Ελλάδα σε σχέση με την Ευρώπη. Στην Ευρώπη υποχώρησαν 0,22% σε 7,36%. Στην Ελλάδα υποχώρησαν 0,34% σε 11,89%. Τόσο οι τιμές της ΕΚΤ όσο και οι τιμές της ΤτΕ αφορούν μεσοσταθμικά επιτόκια σε όλες τις κατηγορίες δανείων, για το Δεκέμβριο.
-Καταθέσεις νοικοκυριών
-Το μεσοσταθμικό επιτόκιο προθεσμίας ενός έτους μειώθηκε 0,09% σε 1,65% στην Ελλάδα. Το μεσοσταθμικό επιτόκιο ενός έτους στην Ευρώπη, μειώθηκε 0,16% σε 2,45%.
Επιτόκια για επιχειρήσεις
-Το μέσο επιτόκιο για επιχειρηματικά δάνεια συγκεκριμένης διάρκειας στην Ελλάδα μειώθηκε 0,13% σε 4,68%. Στην Ευρώπη μειώθηκε 0,16% σε 4,36%.
Στην Ελλάδα τα μέσα επιτόκια για δάνεια μέχρι 250.000 ευρώ, μειώθηκαν 0,10% σε 4,68%. Στην Ευρώπη, μειώθηκαν 0,17% σε 4,63%. Στην Ελλάδα τα δάνεια τακτής λήξης για ΜμΕ μειώθηκαν 0,05% σε 4,97%.
-Στην Ευρώπη τα μέσα επιτόκια για δάνεια άνω του ενός εκατ. ευρώ μειώθηκαν από 0,06% έως 0,11% σε 4,31% έως και 3,42% ανάλογα με την σταθερή περίοδο του δανείου. Το φθηνότερο επιτόκιο είναι σταθερά επιτόκια 10ετίας σε πολύ μακροχρόνια δάνεια. Στην Ελλάδα τα επιχειρηματικά δάνεια άνω του ενός εκατ. ευρώ, μειώθηκαν 0,12% σε 4,63%
-Καταθέσεις επιχειρήσεων
Τα επιτόκια προθεσμιακών καταθέσεων ενός έτους για επιχειρήσεις έμεινα σταθερά το Δεκέμβριο στο μεσοσταθμικό 2,56%. Στην Ευρώπη μειώθηκαν 0,13% σε 2,80%.
Πηγή: capital.gr
